3 moduri de a genera venituri pasive în Defi

Se pare că încă nu am reușit să ne redresăm din marea cădere în care ne-am scufundat de la începutul acestui an 2022. A fost un an destul de greu pentru a putea genera profituri cumpărând criptomonede, întrucât situația geopolitică este Nu este bine deloc. Dar nu este o scuză, pentru că la Defi Ei nu se odihnesc. Vom vedea în acest antrenament despre criptomonede cum putem genera venituri pasive cu criptomonedele noastre prin 3 moduri de a face acest lucru.

1. Împrumuturi cu criptomonede (împrumuturi)

Prima strategie a acestui training pentru criptomonede este împrumuturile în criptomonede. Cunoscuți mai bine sub numele de Lending în limba engleză, ele ne permit să depunem activele noastre cripto pe platformele de creditare cripto pentru a acționa ca debitori în schimbul unei plăți regulate de dobândă. Plățile pentru aceste împrumuturi se pot face zilnic, săptămânal sau lunar. Este o modalitate bună de a genera venituri pasive în activele noastre cripto, deoarece, în același timp, le permitem și altor persoane să acceseze împrumuturi în criptomonede pentru a crea strategii de investiții în Defi. Cele mai populare platforme pentru creditarea criptomonedei sunt protocoale precum Aave o Compus. Putem găsi diferite tipuri de împrumuturi criptografice:

diagrama 1

Comparație între împrumuturile tradiționale și împrumuturile cripto. Sursa: Gemeni.

Credite garantate

Împrumuturile garantate sunt cele mai populare. Vom avea nevoie de o criptomonedă depusă care va fi folosită ca garanție pentru împrumut. Majoritatea platformelor necesită supracolateralizare, ceea ce înseamnă că debitorii pot accesa doar până la un anumit procent din garanția depusă. În mod normal, este sub 90% din valoarea împrumutului. Cu cât raportul credit/valoare (LTV) este mai mic, cu atât rata dobânzii este mai mică. De asemenea, vom avea mai puțin risc de a suferi o lichidare a împrumutului nostru.

diagrama 2

Explicarea raportului dintre credit și valoarea activului. Sursa: Nexo.

Linie de credit pentru criptomonede

Unele platforme oferă o linie de credit pentru criptomonede, în loc să ofere un împrumut tradițional cu un termen predeterminat, . Acesta este un tip de împrumut garantat care permite utilizatorilor să împrumute un anumit procent din garanția depusă, dar nu există termene de rambursare stabilite. La rândul lor, utilizatorilor li se percepe doar dobândă pentru fondurile retrase.

Credite negarantate

Împrumuturile negarantate nu sunt la fel de populare în cadrul educației în domeniul criptomonedei, dar funcționează în mod similar cu împrumuturile personale. Împrumutații trebuie să completeze o cerere de împrumut, să treacă o verificare de identitate și să finalizeze un test de bonitate pentru a fi aprobați. Aceste credite sunt cele cu cel mai mare risc de pierdere pentru creditori, în condițiile în care nu există garanție de lichidare în caz de neplată.

diagrama 3

Exemple de împrumuturi negarantate. Sursa: Mint-Intuit.

Împrumuturi flash

Împrumuturile flash sunt de obicei disponibile pe schimburile de criptomonede și sunt împrumuturi instant. Adică, criptomonedele sunt împrumutate și returnate în aceeași tranzacție. Aceste împrumuturi sunt cele mai riscante dintre toate, de obicei sunt folosite pentru a profita de oportunitățile de arbitraj pe piață. Un exemplu clar ar fi o achiziție de criptomonede la un preț mai mic pe un schimb, urmată de o vânzare instantanee la un preț mai mare pe un alt schimb, toate în cadrul aceleiași tranzacții.

diagrama 4

Explicație despre cum funcționează un împrumut rapid. Sursa: BlockImpulse.

2. Blocați criptomonedele noastre în staking pool-uri

Să vedem a doua opțiune pe care o vom învăța în acest antrenament de criptomonedă. Staking-ul este principalul mecanism de securitate folosit de blockchain-urile care folosesc PoS (Proof of Stake sau Proof of Validation în spaniolă), cum ar fi Ethereum, Avalanșă sau Solana. Prin blocarea jetoanelor noastre pe un blockchain, ajutăm să facem acele blockchain mai sigure. În schimb, primim un mic procent din noile jetoane generate plus o parte din taxele de validare a tranzacției.

diagrama 5

Explicație despre cum funcționează staking. Sursa: Mediu.

Această opțiune de generare a veniturilor pasive este posibilă cu token-uri blockchain precum ETH, AVAX, SOL sau DOT sau cu token-uri de protocol precum CRV, SUSHI, UNI... Cu toate acestea, token-urile de protocol nu au funcția de a securiza rețeaua. Jetoanele de protocol Defi oferă stimulente pentru deținătorii care își blochează jetoanele pe termen lung și permit votul în guvernarea protocolului. Rentabilitatea depinde de protocol, variind de la 5% la ETH la 13,5% la Polkadot. Cel mai mare dezavantaj pe care îl putem întâlni atunci când ne blocăm jetoanele în staking pool-uri sunt timpii de blocare, care pot varia de la un protocol la altul. În prezent, unul dintre cele mai cunoscute protocoale DeFi pentru staking este Plajă. Prin blocarea token-urilor pe platforma lor, obținem un staked-token (cum ar fi stETH), pe care îl putem folosi în alte aplicații DeFi.

diagrama 6

Diferite blockchain-uri pentru a miza Lido. Sursa: Lido.

3. Oferiți lichiditate (LP)

Să vedem a treia și ultima opțiune de a genera venituri pasive din acest antrenament pentru criptomonede. Furnizarea de lichiditate este unul dintre cele mai importante procese din peisajul schimburilor descentralizate (DEX). Fără lichiditate, DEX-urile și protocoalele ecosistemului cripto nu ar putea funcționa. Un furnizor de lichidități, cunoscut și ca un creator de piață, este cineva care furnizează criptomonedele unei platforme pentru a ajuta descentralizarea. În schimb, aceștia sunt recompensați cu comisioanele generate de tranzacțiile pe platforma respectivă, care pot fi considerate o formă de venit pasiv. Este important de reținut că activele furnizate sunt blocate pe platformă atâta timp cât utilizatorul decide să ofere lichiditate.

Cum putem oferi lichiditate?

Pentru a oferi lichiditate, un protocol poate părea o odisee la prima vedere, dar urmând câțiva pași simpli vom vedea cât de simplu este în final:

  1. O nouă pereche de jetoane este mai întâi înregistrată, creând astfel o nouă piață pentru acea pereche de jetoane. Acest lucru creează un pool de lichidități (mai bine cunoscut sub numele de Liquidity Pool) pentru această pereche de jetoane, căruia utilizatorii îi pot oferi lichiditate.
  2. Odată ce furnizorul de lichiditate (LP) furnizează lichiditate perechii, acesta primește jetoane LP reprezentând cantitatea de lichiditate pe care a furnizat-o.
  3. De acolo, atunci când are loc o operațiune asociată unui anumit Pool de lichiditate, un comision de 0,3% se percepe pe operațiune utilizatorului care o realizează. Aceste comisioane sunt distribuite proporțional între deținătorii de jetoane LP care au furnizat lichiditate pool-ului în cauză.
diagrama 7

Funcționarea fondurilor de lichiditate. Sursa: Chainlink.

Unul dintre beneficiile pe care ni le oferă furnizarea de lichiditate protocoalelor este posibilitatea de a retrage criptomonedele cu care am contribuit oricând dorim din pool-urile de lichiditate. Pe de altă parte, după cum am văzut anterior, în staking pool-urile au uneori o perioadă de deblocare din momentul în care solicităm deblocarea jetoanelor. În cele din urmă, există riscuri de pierderi nepermanente (pierdere inpermanentă tradusă în engleză). Aceasta înseamnă că poziția noastră în fondul de lichidități poate scădea momentan în valoare în timpul fluctuațiilor pieței, deoarece soldurile fiecărui activ fluctuează. În acest sens, alegerea pool-urilor cu lichiditate ridicată va reduce riscul pierderilor nepermanente. Cu toate acestea, de obicei oferă randamente mai mici.

graf44

Calculul pierderilor nepermanente în raport cu variația prețului. Sursa: Finematics.

Concluzii din acest antrenament de criptomonedă

După ce am revizuit această instruire privind criptomonedele cu privire la modalitățile de a genera venituri pasive, vrem să ne amintim că trebuie să monitorizăm îndeaproape protocoalele care asigură lichiditate sau care ne blochează criptomonede. Unul dintre principalii factori de luat în considerare este lichiditatea pool-urilor în care urmează să ne depunem activele. Randamentele mari pot părea dulci, dar și periculoase, având în vedere că este posibil ca aceste pool-uri să nu aibă întotdeauna suficientă lichiditate pentru a ne permite să ne lichidăm jetoanele. De asemenea, vă recomandăm ca atunci când aveți de gând să vă deblocați jetoanele în staking pool-uri, în funcție de perioada de deblocare pe care o au, să analizați un grafic pentru a prezice momentul potrivit pentru a ne debloca jetoanele pentru a profita de deblocarea lor atunci când sunt apreciate. Puteți consulta pagina Recompense pentru a afla mai multe despre ecosistemul blockchain cu staking pool-uri disponibile.


Lasă comentariul tău

Adresa ta de email nu va fi publicată. Câmpurile obligatorii sunt marcate cu *

*

*

  1. Responsabil pentru date: Miguel Ángel Gatón
  2. Scopul datelor: Control SPAM, gestionarea comentariilor.
  3. Legitimare: consimțământul dvs.
  4. Comunicarea datelor: datele nu vor fi comunicate terților decât prin obligație legală.
  5. Stocarea datelor: bază de date găzduită de Occentus Networks (UE)
  6. Drepturi: în orice moment vă puteți limita, recupera și șterge informațiile.